2014年，互联网金融群雄并起，不断触动着平民投资者和传统理财机构的神经。同时，从全面取消金融机构贷款利率管制到银行资金投资范围扩大，一系列围绕利率市场化的改革，将催生新的理财机会。日前，银联信专家接受大众证券报专访，对2014年理财市场的发展趋势做出展望。

黄金：均价在1200美元/盎司附近

在历经2011年1920美元/盎司的历史高位后，2013黄金价格并未再度创造奇迹，全年维持入熊状态。

银联信分析师槐艳菲预计，2014年黄金均价在1200美元/盎司附近。“黄金价格涨势受制于投资者强烈的卖盘意愿，同时支撑黄金价格走高的因素有限。黄金价格短期内不太可能重回此前的高峰。全球经济形势前景更为乐观，尾部风险减少，市场风险投资偏好增强，而像黄金之类的避险资产不再像之前那么受青睐，失去了它的避险魅力。黄金年初或因美联储缩减宽松政策而下滑，但能从中国的实物金需求中持续受到支撑。”

保险：保障水平提升，投资收益增长

利率市场化无疑是2013年保险业的头等大事。普通型人身保险利率打破长达14年之久的2.5%上限，使得保险产品在让利于民的同时，保障水平和产品的创新方面也不断提升。据统计，人身险利率改革启动4个月以来，已有新华保险(22.24, -0.10, -0.45%)、国华人寿、中英人寿、中德安联人寿、平安人寿[微博]等十余家险企推出了迎合市场化利率的新产品，新品的预定利率总体比原产品上升了1个百分点。

在人身险受益于费改影响，弱化分红、回归保障的同时，保险资金运用也取得新的突破。保监会先后颁布了16项投资政策，直接支持了保险资金的投资收益。银联信数据显示，截至去年10月底，保险资金投资收益率为4.17%，远高于2011年同期水平。显然，保险投资收益的增长将会间接拉高消费者手中保单现金价值的分红水平。

“同时，互联网保险、巨灾保险等也为财产险注入强心剂。” 槐艳菲说，2013年底，由马云[微博]、马化腾、马明哲联手打造的国内首家互联网保险公司——众安在线在上海开业，瞄准互联网保险需求。加上目前由网络保险渠道衍生出的网购保险、银行卡盗刷险、快递邮包险等险种的面世，2014年，财产险将延续上升势头，依托互联网需求丰富市场。

收藏：关注红木家具、明代青花

2013年，中国艺术品拍卖市场总成交额为607.21亿元，比2012年上涨5.42%。中国艺术品市场在连续经历了近两年的低潮后，逐步回暖，人气也逐渐旺盛起来，市场信心逐渐回归。

银联信总经理符文忠认为，“拍卖市场将在2014年更加两极化，信誉差、没有成交能力的拍卖公司将会倒闭一批，拍卖巨头的地位将更加牢固，海外拍卖公司在华拍卖业务的开展将对几家传统拍卖巨头形成挑战。”

符文忠建议，对于喜爱收藏的老百姓来说，也要更多地注重收藏艺术品的“未来”，乃至艺术家的“未来”。对当前而言，购买艺术品首先是因为喜爱，于是可以买回家欣赏。而今后，艺术品价值的高低则取决于它相应有多少潜力。

符文忠预计，2014年，投资收藏品的重点在红木家具、明代青花等。随着各国市场出口政策的紧缩，红木家具的原料成了稀缺商品，红木家具身价水涨船高。此外，成化瓷器在2011年、2013年相继拍出高价。究其原因，明成化仅存在了二十几年，瓷器产量本来就不多，加之工艺严格，能够流传下来的更是难得的精品。此前此类瓷器一直被市场低估，因此明代青花瓷可能会是2014年的下一个重点。

P2P：高速增长中迎来重组期

据悉，多家网贷平台今年都将引进风投资金，同时展开全国性的扩张。业务模式上也有所创新，如开始联合放款等。另一方面，老板跑路平台倒闭的事件时有发生。统计显示，2013年超过70家P2P平台陷入危机。

符文忠预计，2014年，网贷行业会继续保持高速发展的势头。随着行业的继续扩张，越来越多的民间金融会搬到互联网进行，这也促使民间金融朝着更为透明化、阳光化的方向发展。

同时，P2P在引入了担保后，在未来将发生较大转变，“P2P将从零售贷款走向批发贷款，从民间借贷走向银行业务、平台机构和担保机构大型化，并对银行理财产品产生较大影响。”符文忠说，经历了倒闭潮之后，无担保P2P模式正处在行业发展的转型期，未来将更注重本金安全、内部治理结构完善，整个行业将迎来一个重组期。

(责任编辑：洛熙)